Un socio clave en su negocio está deshabilitado: ¿y ahora qué?

La planificación de la sucesión es una de las responsabilidades básicas del dueño del negocio. Después de todo, la familia del propietario, los socios, los accionistas, los proveedores, los vendedores y, en muchos casos, los empleados y sus familias confían en la viabilidad continua del negocio como un negocio en marcha, en mayor o menor grado. Y, por supuesto, para la familia del propietario, esa dependencia puede ser excelente.

Evento que cambia la vida

Lo que significa que la muerte o discapacidad repentina del propietario o socio de un negocio puede ser un evento que cambia la vida por una variedad de razones:

• Si el negocio continúa, los socios sobrevivientes pueden no tener las habilidades o contactos para reemplazar al socio fallecido o discapacitado.

• Los herederos pueden no tener el conocimiento, las habilidades o el interés para hacerse cargo del propietario fallecido.

• Es posible que el propietario discapacitado y su familia aún necesiten obtener ingresos de una empresa que todavía poseen, al menos en parte, pero que ya no está operando a plena capacidad debido a la pérdida de la persona clave.

• Necesitarán obtener ingresos del negocio, a pesar de que el accionista / gerente fallecido o discapacitado ya no está contribuyendo, posiblemente causando resentimiento entre los socios sobrevivientes y sus familias.

Protección contra la muerte

Organizar la protección para la familia del propietario fallecido es generalmente sencillo: todos los accionistas acuerdan de antemano comprar los intereses de los herederos de un accionista fallecido con una valoración razonable. Si el efectivo para hacerlo no está disponible, cada socio posee una póliza de seguro de vida para cada otro socio, o la propia empresa posee una póliza de seguro de vida para cada propietario o individuo clave. El beneficio por muerte en efectivo permite a los accionistas o socios sobrevivientes (o en algunos casos, un colega o competidor) comprar los intereses de los herederos de los individuos fallecidos.

¿Protección contra la discapacidad?

Pero, ¿qué sucede cuando el individuo clave no está muerto sino que está deshabilitado? En ese caso, las cosas se ponen un poco más complicadas.

La mayoría de las pólizas de seguro por discapacidad están diseñadas para pagar un ingreso para reemplazar el ingreso perdido debido a la discapacidad de un individuo. Pero en el caso de que el propietario discapacitado ya no pueda contribuir a un negocio, los socios restantes aún tienen una gran necesidad de comprar los intereses de la familia de las personas discapacitadas.

Acuerdo de compra-venta

Afortunadamente, con un poco de planificación, es posible que un acuerdo de compra-venta funcione bien en el caso de un propietario o socio discapacitado. Esto protege al propietario discapacitado y a su familia, por supuesto, ya que les permite recibir una compensación justa por su parte del negocio. Pero también protege a los accionistas no discapacitados, ya que no tendrán que desviar efectivo de las operaciones comerciales para proporcionar ingresos al socio discapacitado, y no tendrán que preocuparse por los herederos, familiares o miembros de sus antiguos socios. abogados volviéndose agresivos y entrometidos en el negocio.

También protege a los dueños de negocios sobrevivientes al mantener las cosas en casa. Si un socio discapacitado se ve obligado a vender su interés a un extraño, puede que tenga que vender con un descuento mayor y no obtener el valor total de su participación en el negocio. Mientras tanto, los socios restantes tendrán que tratar con un socio que tal vez no se preocupe por el negocio como una empresa en marcha, o que tenga pocas o ninguna habilidad para aportar, aparte de una demanda frecuente de ingresos por dividendos.

La empresa o los accionistas pueden financiar un acuerdo de compra con una póliza de discapacidad, tan fácilmente como una póliza de seguro de vida, aunque requiere cierta planificación y coordinación de beneficios.

Consejo: es posible que desee incluir una disposición de reingreso comercial en el acuerdo de compra-venta. Esa es una disposición que permite a un accionista o socio previamente discapacitado comprar su camino de regreso al negocio si se ha recuperado de la discapacidad.

Puntos clave

Un acuerdo de discapacidad debe garantizar que los socios no discapacitados o el negocio comprarán los intereses comerciales del socio discapacitado a un precio específico, o utilizando una métrica de valoración específica, como '1x ingresos de años anteriores' o algún otro acuerdo razonable y mutuamente aceptable método.

Esto permite que el socio discapacitado convierta sus intereses en efectivo.

La familia de los propietarios discapacitados no necesita involucrarse en el negocio en ningún momento, generalmente ahorrando una gran cantidad de fricciones y conflictos. A los propietarios restantes se les garantiza un control continuo y ninguna dilución de sus intereses después de la compra.

Estructura

Como se mencionó, la mayoría de las pólizas de discapacidad estándar pagan beneficios en forma de un flujo de ingresos. Sin embargo, a menudo es posible estructurar una política para pagar también una suma global. Las empresas pueden usar una fuente de ingresos, una suma global o ambas para estructurar un plan de compra para un accionista o socio discapacitado.

Requisitos

Espere que la compañía de seguros requiere un acuerdo de compra-venta ejecutado antes de emitir las pólizas. Además, en general, todos los propietarios-empleados a tiempo completo deben solicitar cobertura, y los beneficios se limitan a los propietarios-empleados a tiempo completo.

Para la suscripción, los transportistas probablemente pedirán un estado de resultados de 1-2 años.

La mayoría de las empresas están muy desprotegidas contra el riesgo de una discapacidad grave para uno o más propietarios-empleados a tiempo completo, incluso las empresas que tienen un acuerdo de compra-venta viable en caso de fallecimiento del propietario de una empresa, con frecuencia descuidan esta parte importante. de planificación Pero para las personas menores de aproximadamente 45 años, la discapacidad es una eventualidad más frecuente que la muerte. No deje un vacío en su plan de sucesión comercial. Comience a planificar para la contingencia de discapacidad hoy.

Este artículo fue escrito en inglés por el abogado Aaron Hall, quien concedió a Ceiba Fôrte Law Firm® licencia perpetua para el uso de este y otros artículos semejantes. El abogado Hall no trabaja ni representa a Ceiba Fôrte. Puede aprender más sobre el abogado Hall aquí: https://aaronhall.com